国内资管机构探索数字化转型 AI资管还有多远的路要走

经济观察网 记者 胡艳明  “数字金融赛道投资核心布局有三条主线,一是生态健全、技术卓越、平台开放的数字金融基础设施;二是数字化赋能高效、流量运营能力强的新金融公司;三是具有较强产业背景和渠道优势的金融科技公司。”在6月9日,由通联数据主办,中信建投证券、亚马逊云科技协办的“Hi AI资产管理数字化转型峰会”上,中信建投证券研究发展部负责人武超则对数字化革命过程中的投资机会做了系统的分析。

数字化中蕴藏着巨大的投资机会,传统的金融机构也投身到数字化转型的大潮中,资管行业向数字化迁徙。中国万向控股副董事长、通联数据董事长肖风表示,“资产管理行业和资产管理机构还停留在过去十年,即科技带来的冲击中,当下及未来,人工智能、云计算、大数据、区块链等将带来很多革命性的变化”。

建立智能投资系统

肖风认为,随着经济的数字化,必然带来财富的数字化和数字化的财富。而数字化财富的量级可能是现实世界财富量级的十倍以上。

资管行业早已开始智能化投资的实践,其中,量化投资是投资领域里最早应用计算机技术的投资模式。华泰柏瑞基金副总经理田汉卿表示,量化投资最近几年进一步拓展,比如另类数据的加入,自然语言处理和人工智能的应用,大家在不停的做探索。

田汉卿认为,目前用大数据和人工智能提升市场效能还有很大的空间,但是未来更加颠覆,或者未来长期可展望的是人工智能直接承担资源配置的功能。

从技术层面,微软亚洲研究院副院长刘铁岩表示,智能投资研究的框架包括从海量高频数据中挖掘有效投资因子,即数据智能;针对市场动态性训练自适应模型,即智能预测;基于AI的风险分析以及投资组合构建,即智能策略;基于AI技术的自动化订单执行,即智能交易;AI技术为人类投资决策提供参考,即混合策略。

对于金融行业如何建立智能投资系统,据通联数据首席内容官、产品总监冯钦远称,首先要将海量的数据注入到系统里面,同时人类专家将投研知识、逻辑关系教给机器,然后运用人工智能技术,将这些内容转化为人类能够处理和理解的信息,支持整个资产管理从投研、监控到组合的构建、风险管理完整的投资流程。这样机器就可以帮助人类更好的开展类似于人类智能投资的活动。

力争科技人数占比达20%-25%

“金融业安全上云、金融科技基础设施开始快速迭代,科技要赋能业务场景。当然这里面,互联网企业也开始有一些布局,比如牌照的获取、场景生态合作。新基建与老基建在这一轮里面一定不是替代关系,而是融合和握手的关系,这是我认为的数字化革命与传统行业最大的不同。”谈及金融行业的数字化革命对各行业的改变,武超则对金融行业的数字化如此分析。

在资产管理行业的智能化、数字化过程中,麦肯锡全球资深董事合伙人曲向军则从国际视角进行了分析。“如果把中国最大的公募基金和国际最大的公募基金比,我们的规模差了将近40倍。在未来的10年,随着中国市场的发展,中国的保险、银行,与全球差距越来越小,资管领域又将迎来大发展。”

以个人金融资产计算,中国已成为全球第二大财富管理市场。根据麦肯锡全球财富数据库统计,中国富裕及以上家庭个人金融资产占比在过去5年持续提升,从36%升至40%,预计到2025年占比将达到46%。

曲向军以海外资产管理机构数字化经验为例,例如在投研环节,全球领先的资管公司正在引领资管行业大数据应用,通过基本面量化投研赋能团队和科技量化投研团队的建议,探索投资管理数据化。

对于科技团队的组建,曲向军建议,组建团队之后不要让团队孤立作战,要联合投资部门、渠道部门一起运营,以及考核、人员招聘、领导的决策等方面,提高决策环节数字化,才能推动整个数字化的应用。

结合中国资管机构数字化探索的现状,曲向军建议,制定与业务战略高度一体化的数字化战略,建立起科技与业务高度融合的科技治理体系,实施用例驱动的大数据的平台建设,特别是大数据赋能智能投研,打造金融科技开放创新生态平台,加强科技和数据人才的储备,力争大数据和科技人数达到总员工人数的20%-25%。

你可能感兴趣的